Fondo comune di investimento

"Particolare forma di investimento di medio lungo periodo ( 3 / 6 anni) realizzata da una ""società di gestione"" che provvede ad investire in titoli (azioni, obbligazioni, titoli di Stato ecc. sia italiani che esteri) un patrimonio costituito dalle sottoscrizioni degli investitori. Scopo della gestione é di incrementare nel tempo il capitale ad essa conferito. L'investitore acquista ""quote"" del fondo il cui valore, uguale per tutti gli investitori, può variare giornalmente. Le pagine di borsa dei quotidiani riportano per ogni fondo il valore relativo. Esistono vari tipi di fondo. La distinzione é fatta secondo il tipo di titoli in portafoglio. - Fondi azionari: Investono una alta percentuale in azioni (attorno al 50 %). Sono i più soggetti all'andamento della borsa. - Fondi obbligazionari: Investono prevalentemente in obbligazioni e titoli di Stato. - Fondi bilanciati: Investono una alta percentuale del patrimonio in obbligazioni e titoli di Stato, ed una parte ( 15‐25%) in azioni. - Fondi monetari: Investono prevalentemente in titoli di Stato e in obbligazioni dai rendimenti tranquilli e sicuri. Quanto ai costi di investimento, distinguiamo: 1) Fondi che non prevedono commissioni a carico del sottoscrittore ( detti ""senza spese"" ). 2) Fondi che prevedono commissioni di ingresso, espresse in forma percentuale dell'importo investito, diminuiscono (in termini percentuali e per fasce d'importo) ) all'aumentare del capitale affidato. Nel caso di investimenti a rate (PAC), si ricordi che sul blocco iniziale di versamenti (in genere 12) vengono percepite commissioni attorno al 30 per cento dell' importo versato, al termine del PAC, comunque, il totale delle spese risulterà pari a quello che si sarebbe pagato per un investimento in unica soluzione di pari entità del piano di accumulazione. 3) Fondi che non prevedono commissioni di ingresso, ma prevedono commissioni all'atto del disinvestimento se questo si verifica prima di un certo periodo di tempo. Si ricordi che: a) Per l'investimento é vietato fornire capitali in contanti. b) L'assegno, sempre non trasferibile, deve essere fatto a favore della società di gestione. Non accettare inviti a lasciare in bianco il beneficiario, da qualsiasi parte provengano. c) Entro cinque giorni dalla visita del Promotore é possibile recedere inviando un telegramma alla società di gestione. d) Perverrà al sottoscrittore una contabile in cui é indicato: - il capitale investito - le eventuali commissioni di entrata - il giorno di acquisto delle quote - il valore delle quote - il numero delle quote di proprietà - il numero identificativo dell'investimento. e) E' possibile disinvestire una parte o l'intero pacchetto di quote in qualsiasi momento. L'ordine va dato per raccomandata A.R. La società di gestione é tenuta a disinvestire le quote al valore del giorno successivo alla ricezione dell'ordine (verificabile sull' Avviso di Ritorno). Per legge, il controvalore del disinvestimento deve essere inviato entro 15 giorni dalla ricezione della raccomandata. f) Dopo un disinvestimento parziale, alcuni fondi ""con spese"" permettono un reinvestimento di pari importo senza il pagamento di commissioni. g) Informarsi della possibilità eventuale di trasferire capitali, senza spese, da un fondo ad un altro gestito dalla stessa società."